A EDX Markets, uma exchange de cripto institucional, solicitou ao Office of the Comptroller of the Currency (OCC) dos EUA o estabelecimento de um banco fiduciário nacional que forneceria serviços de custódia de cripto, gestão de ativos e liquidação de negociações.
A entidade proposta, EDX Trust, operaria como um banco nacional não depositário, separando a custódia e a liquidação da negociação, enquanto continuaria a rotear o emparelhamento de ordens através da plataforma existente da EDX.
Em sua solicitação, a empresa afirmou que o modelo visa abordar os riscos estruturais nos mercados de cripto, onde a negociação, custódia e corretagem são frequentemente combinadas em uma única plataforma, criando potenciais conflitos de interesse e pontos únicos de falha.
A EDX afirmou que o banco fiduciário forneceria serviços fiduciários de gestão de ativos, investiria o dinheiro dos clientes e os saldos de stablecoins em ativos de alta liquidez, e facilitaria a negociação através de um modelo de principal sem risco com liquidação líquida no final do dia.
O banco operaria online a partir de Chicago e visaria clientes institucionais como corretores-negociantes, comissionistas de futuros e consultores de investimento registrados, de acordo com o pedido.
A EDX afirmou que a transferência dessas funções para uma entidade regulamentada pelo OCC permitiria oferecer serviços em todo o país sob uma única estrutura regulatória, ao mesmo tempo em que atenderia aos requisitos de custódia para instituições regulamentadas.
Fundada em 2022, a EDX Markets é apoiada por participantes do mercado tradicional, incluindo Citadel Securities, Virtu Financial, Fidelity Digital Assets e Hudson River Trading.
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A solicitação surge à medida que empresas de cripto e financeiras buscam cada vez mais licenças de bancos fiduciários nacionais para expandir serviços institucionais sob supervisão federal.
No início deste mês, a Zerohash, uma empresa de infraestrutura blockchain, solicitou uma licença de banco fiduciário nacional dos EUA para expandir seus serviços de stablecoin e custódia para bancos, corretoras e fintechs.
Outros solicitantes recentes incluem a Coinbase, que se inscreveu em outubro e ainda aguarda uma decisão, bem como a Laser Digital e a Payoneer, que apresentaram solicitações no início deste ano para expandir os serviços de custódia e pagamentos relacionados a stablecoins.
Instituições financeiras tradicionais também estão entrando no espaço. Em fevereiro, o Morgan Stanley solicitou uma licença de banco fiduciário de novo para apoiar serviços de ativos digitais através de uma entidade separada.
Ao mesmo tempo, o OCC continuou aprovando solicitantes, emitindo licenças condicionais no mês passado para Bridge, Stripe e Crypto.com, após aprovações em dezembro para Ripple Labs, Circle Internet Group, Fidelity Digital Assets, Paxos e BitGo.
No entanto, o ritmo das aprovações tem gerado escrutínio. Em fevereiro, a American Bankers Association instou o OCC a desacelerar o processo, citando a supervisão não resolvida sob a legislação pendente de stablecoins dos EUA.
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